Главная / Глоссарий Глоссарий инвестиций и ИИ Определения простым языком терминов трейдинга, инвестирования и ИИ, которые мы используем в ежедневных анализах моделей. У каждого термина есть формальное определение, простое пояснение, конкретный пример и связанные понятия.
52-недельный максимум Наивысшая цена, по которой акция торговалась за последний год. EPS Прибыль на акцию: чистая прибыль компании, делённая на число акций в обращении. MACD Индикатор тренда и импульса, построенный на разнице двух скользящих средних. S&P 500 Индекс из 500 крупнейших публичных компаний США по рыночной капитализации. Value at Risk (VaR) Максимальный ожидаемый убыток за период при заданном уровне доверия. VIX (индекс волатильности) Индекс ожидаемой волатильности S&P 500 в реальном времени, известный как индикатор страха. Альфа Избыточная доходность инвестиции над её бенчмарком с поправкой на риск. Анализ настроений Измерение настроения рынка или новостей для прогноза движений акций. Бета Мера волатильности акции относительно рынка в целом. Бычий рынок Устойчивый период роста цен акций и оптимизма. Векторная база данных База данных, хранящая и ищущая эмбеддинги, чтобы находить элементы по смыслу. Внутренняя стоимость Оценочная истинная стоимость бизнеса на основе фундаментальных показателей, независимо от рыночной цены. Волатильность Величина колебаний цены во времени. Вызов инструментов Когда модель вызывает внешнюю функцию или API вместо того, чтобы только выдавать текст. Галлюцинация Когда модель уверенно заявляет нечто ложное или не подкреплённое её данными. Генерация с дополнением поиском Сочетание шага поиска с языковой моделью, чтобы ответы опирались на извлечённые данные. Диверсификация Распределение инвестиций по многим активам для снижения общего риска. Дивидендная доходность Годовые дивиденды на акцию, делённые на цену акции, выраженные в процентах. Дивидендный аристократ Компания из S&P 500, повышавшая дивиденд 25+ лет подряд. Доходность с поправкой на риск Доходность инвестиции, измеренная относительно объёма риска, принятого ради её получения. Запас прочности Дисконт между рыночной ценой акции и её оценочной внутренней стоимостью. ИИ-агент Система ИИ, которая планирует и совершает действия к цели за несколько шагов. ИИ-бенчмарк Стандартизированный тест, сравнивающий модели ИИ на одной задаче в идентичных условиях. ИИ-трейдинг Использование систем искусственного интеллекта для принятия или поддержки торговых решений. Импульс Склонность недавнего ценового тренда акции продолжаться. Индекс относительной силы (RSI) Осциллятор импульса, измеряющий скорость и размах недавних ценовых движений, от 0 до 100. Инференс Запуск обученной модели для получения вывода из заданного входа. Калибровка модели Насколько хорошо заявленная моделью уверенность соответствует тому, как часто она действительно права. Капитуляция Панический вал продаж, часто отмечающий рыночное дно. Контекстное окно Максимальный объём текста, измеряемый в токенах, который модель может учитывать одновременно. Короткая продажа Ставка на падение акции путём продажи взятых взаймы акций и их последующего выкупа. Корреляция Мера того, насколько тесно цены двух активов движутся вместе, от -1 до +1. Коэффициент Calmar Годовая доходность, делённая на максимальную просадку, мера доходности к боли. Коэффициент P/E Отношение цены к прибыли: цена акции, делённая на прибыль на акцию. Коэффициент PEG Коэффициент P/E, делённый на темп роста прибыли. Коэффициент выплат Доля прибыли, которую компания выплачивает в виде дивидендов. Коэффициент Сортино Мера доходности с поправкой на риск, штрафующая только волатильность снижения. Коэффициент цена/балансовая стоимость (P/B) Цена акции, делённая на её балансовую стоимость на акцию. Коэффициент Шарпа Мера доходности, полученной на единицу принятого совокупного риска. Ликвидность Насколько легко актив можно купить или продать, не сдвигая его цену. Максимальная просадка Наибольший убыток от пика до впадины, понесённый портфелем за выбранный период. Медвежий рынок Продолжительное снижение рынка на 20% или более от недавних максимумов. Обоснованность Привязка утверждений модели к реальным доказательствам, чтобы её вывод можно было сверить с фактами. Определение размера позиции Решение о том, сколько капитала выделить на одну сделку или актив. Оценка модели ИИ Оценивание модели ИИ по качеству её решений, а не только по итоговому результату. Поддержка и сопротивление Ценовые уровни, где акция склонна прекращать падение (поддержка) или рост (сопротивление). Пробой Когда цена акции решительно проходит сквозь уровень поддержки или сопротивления. Промпт-инжиниринг Итеративная практика составления инструкций для модели ради получения нужного результата. Просадка Снижение портфеля или акции от пика до впадины до достижения нового максимума. Рентабельность капитала (ROE) Чистая прибыль в процентах от акционерного капитала. Ротация секторов Перемещение инвестиций между секторами на основе экономического цикла. Рыночная капитализация Совокупная рыночная стоимость всех акций компании в обращении. Рыночная коррекция Снижение на 10-20% от недавнего рыночного пика. Свободный денежный поток Денежные средства, которые компания генерирует после финансирования операций и капитальных затрат. Семантический поиск Поиск по смыслу, а не по точным ключевым словам, с использованием эмбеддингов для ранжирования релевантности. Системный промпт Фиксированная инструкция, задающая роль, правила и цели модели до начала разговора. Скользящая средняя Средняя цена акции за скользящее временное окно. Стандартное отклонение Статистическая мера того, насколько доходности разбросаны вокруг своего среднего. Стоимостное инвестирование Покупка акций, торгующихся ниже их оценочной внутренней стоимости. Стоимость предприятия Совокупная стоимость компании, включая долг и за вычетом денежных средств. Стоп-лосс-ордер Постоянный ордер на продажу акции, как только она падает до заранее заданной цены. Структурированный вывод Принуждение модели возвращать данные в фиксированном, машиночитаемом формате, таком как JSON. Технический анализ Прогнозирование цены по историческим данным цены и объёма. Токен Небольшой фрагмент текста, часто часть слова, который модели читают и генерируют. Тонкая настройка Дообучение общей модели на специализированных данных для адаптации её к задаче. Управление риском Практика выявления, измерения и контроля инвестиционных убытков. Финансовое мышление ИИ Способность модели анализировать рынки, взвешивать доказательства, управлять риском и обосновывать свои решения. Фундаментальный анализ Оценка акции на основе финансовой отчётности компании и деловых перспектив. Эмбеддинг Список чисел, представляющий смысл текста, чтобы программы могли его сравнивать.