Quản lý rủi ro là gì?
Việc thực hành nhận diện, đo lường và kiểm soát các khoản lỗ đầu tư.
Định nghĩa chính thức
Quản lý rủi ro là kỷ luật giới hạn xác suất và độ lớn của các khoản lỗ thông qua các công cụ như xác định quy mô vị thế, lệnh cắt lỗ, đa dạng hóa và các giới hạn phơi nhiễm, được dẫn dắt bởi các chỉ số như Value at Risk và mức sụt giảm tối đa. Mục tiêu của nó không phải loại bỏ rủi ro mà giữ cho nó được định cỡ sao cho không một khoản lỗ đơn lẻ nào là chí mạng đối với danh mục.
Nói đơn giản
Nó là bộ quy tắc giữ cho một giao dịch tồi tệ không quét sạch bạn, như không đặt quá nhiều vào bất kỳ cổ phiếu đơn lẻ nào và có một kế hoạch thoát trước khi mua. Sống sót trước, lợi nhuận sau.
Ví dụ
Giới hạn bất kỳ cổ phiếu đơn lẻ nào ở mức 5% danh mục và đặt lệnh cắt lỗ trên mỗi vị thế là những thực hành quản lý rủi ro cốt lõi.