什麼是風險管理？
辨識、衡量並控制投資損失的實務。
正式定義
風險管理是透過部位規模、停損單、分散投資與曝險上限等工具，並以風險值與最大回檔等指標為指引，來限制損失發生機率與規模的紀律。其目標不是消除風險，而是把風險控制在適當規模，使任何單一損失都不致對投資組合造成致命打擊。
白話來說
它是一套讓一筆壞交易不至於把你掃地出門的規則，例如不在任何單一股票上押注過多，並在買進前就備妥出場計畫。生存第一，獲利第二。
實例
將任何單一股票上限設為投資組合的 5%，並為每個部位設定停損，是核心的風險管理實務。